95% trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ chưa lên sàn giao dịch

Đến ngày 19/10/2023 là hạn cuối cùng để các trái phiếu doanh nghiệp phát hành riêng lẻ phải lên sàn giao dịch tập trung, nếu không muốn bị xử phạt. Mức xử phạt và chế tài đối với các doanh nghiệp phát hành trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ chưa lên sàn giao dịch như thế nào, Thưa Luật sư ?

Theo Luật sư Nguyễn Văn Tuấn – Giám đốc Công ty Luật TNHH TGS, thuộc Đoàn luật sư thành phố Hà Nội:

Theo quy định tại khoản 1 Điều 4 Nghị định Số: 153/2020/NĐ-CP ngày 31 tháng 12 năm 2020 của Chính phủ quy định về chào bán, giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ tại thị trường trong nước và chào bán trái phiếu doanh nghiệp ra thị trường quốc tế: “Trái phiếu doanh nghiệp là loại chứng khoán có kỳ hạn từ 01 năm trở lên do doanh nghiệp phát hành, xác nhận quyền và lợi ích hợp pháp của người sở hữu đối với một phần nợ của doanh nghiệp phát hành.” Theo các quy định cũ, trái phiếu doanh nghiệp phát hành riêng lẻ (trái phiếu riêng lẻ) là loại chỉ trái phiếu không chào bán thông qua phương tiện thông tin đại chúng, chỉ được phép chào bán cho những khách hàng đáp ứng đủ điều kiện nhất định.  Tuy nhiên theo quy định mới nhất tại Nghị định 65/2022/NĐ-CP ngày 16/9/2022 sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 153/2020/NĐ-CP ngày 31/12/2020 quy định về chào bán, giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ tại thị trường trong nước và chào bán trái phiếu doanh nghiệp ra thị trường quốc tế, theo đó Doanh nghiệp chào bán trái phiếu riêng lẻ phải đăng ký trái phiếu tại Tổng công ty lưu ký và bù trừ chứng khoán Việt Nam. Tức trái phiếu phải được chào bán thông qua phương tiện thông tin đại chúng. Nhà đầu tư sở hữu trái phiếu doanh nghiệp phát hành riêng lẻ phải thực hiện thông qua hệ thống đăng ký giao dịch trên Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội

Hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ chính thức khai trương và đi vào hoạt động từ ngày 19/7 vừa qua. Việc niêm yết trái phiếu doanh nghiệp  riêng lẻ lên sàn tập chung được đánh giá là một bước tiến lớn khi tạo ra sân chơi mới minh bạch hơn, giúp thông thoáng thanh khoản, góp phần đưa thị trường trái phiếu doanh nghiệp phát triển ổn định, bền vững.

Cũng theo quy định, bắt buộc trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ phải lên sàn giao dịch tập trung. Đến ngày 19/10/2023 là hạn cuối cùng để các trái phiếu doanh nghiệp phát hành riêng lẻ phải lên sàn. Đối với các doanh nghiệp phát hành trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ chưa lên sàn giao dịch sẽ bị xử phạt theo quy định pháp luật. Theo đó tại Điều 8 Nghị định 156/2020/NĐ-CP Quy định xử phạt vi phạm hành chính trong lĩnh vực chứng khoán và thị trường chứng khoán (Sửa đổi bổ sung bởi Nghị định số 128/2021/NĐ-CP) quy định:

“Điều 8. Vi phạm quy định về chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ
…
2. Phạt tiền từ 70.000.000 đồng đến 100.000.000 đồng đối với một trong các hành vi vi phạm sau:

đ) Không thực hiện đăng ký, lưu ký trái phiếu chào bán, phát hành riêng lẻ hoặc thực hiện đăng ký, lưu ký trái phiếu chào bán, phát hành riêng lẻ không đúng thời hạn theo quy định.

Phạt tiền từ 200.000.000 đồng đến 300.000.000 đồng đối với một trong các hành vi vi phạm sau:

a) Chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ khi chưa đáp ứng đủ điều kiện theo quy định pháp luật; chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ nhưng không đăng ký với Ủy ban Chứng khoán Nhà nước trong trường hợp tổ chức chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ là công ty đại chúng, công ty chứng khoán, công ty quản lý quỹ đầu tư chứng khoán hoặc chưa được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước thông báo bằng văn bản cho tổ chức chào bán, phát hành chứng khoán và công bố trên trang thông tin điện tử của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước về việc đã nhận đầy đủ hồ sơ đăng ký chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ của tổ chức chào bán, phát hành chứng khoán;

b) Không đảm bảo việc chào bán hoặc phát hành trái phiếu riêng lẻ đáp ứng đủ điều kiện; không đảm bảo các thông tin trong hồ sơ chào bán hoặc phát hành trái phiếu riêng lẻ chính xác, trung thực, có thể kiểm chứng được và có đầy đủ các nội dung theo quy định phải có trong hồ sơ;…”

Theo đó đối với các doanh nghiệp phát hành trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ chưa lên sàn giao dịch có thể bị xử phạt lên đến 300.000.000 đồng.

»» BÁO CHÍ ĐƯA TIN: